发布日期：2025-04-05 05:48 点击次数：201
成人网游
证券代码：688179 证券简称：阿拉丁
转债代码：118006 转债简称：阿拉转债
上海阿拉丁生化科技股份有限公司
向不特定对象刊行可调度公司债券
债券受托处罚东说念主
（陕西省西安市新城区东新街 319 号 8 幢 10000 室）
声明
本论说依据《可调度公司债券处罚主见》（以下简称“《处罚主见》”）、
《上海阿拉丁生化科技股份有限公司可调度公司债券受托处罚公约》（以下简称
“《受托处罚公约》”）、《上海阿拉丁生化科技股份有限公司向不特定对象发
行可调度公司债券召募证实书》（以下简称“《召募证实书》”）等推敲公开信
息裸露文献、第三方中介机构出具的专科主意等，由本次债券受托处罚东说念主西部证
券股份有限公司（以下简称“西部证券”）编制。西部证券对本论说中所包含的
从上述文献中引述内容和信息未进行平定考证，也不就该等引述内容和信息的真
实性、准确性和竣工性作念出任何保证或承担任何株连。
本论说不组成对投资者进行或不进行某项行径的保举主意，投资者粗犷推敲
事宜作出平定判断，而不应将本论说中的任何内容据以动作西部证券所作出的承
诺或声明。在职何情况下，投资者依据本论说所进行的任何动作或不动作，西部
证券不承担任何株连。
西部证券动作阿拉丁向不特定对象刊行可调度公司债券（债券简称：阿拉转
债，债券代码：118006，以下简称“本次可转债”、“阿拉转债”）的受托处罚
东说念主，捏续密切关心对债券捏有东说念主权益有要紧影响的事项。凭证《公司债券刊行与
交游处罚主见》《公司债券受托处罚东说念主执业行径准则》等推敲章程，本次可转债
《受托处罚公约》的商定以及刊行东说念主的推敲公告，现就本次可转债要紧事项论说
如下：
一、本次债券的注册文献及注册鸿沟
凭证中国证券监督处罚委员会《对于快活上海阿拉丁生化科技股份有限公司
向不特定对象刊行可调度公司债券注册的批复》（证监许可【2022】72 号），
公司向不特定对象共计刊行 387.40 万张可调度公司债券，每张面值为东说念主民币 100
元，按面值刊行。本次刊行推测召募资金东说念主民币 387，400，000 元，扣除不含税的
刊行用度东说念主民币 14，019，245.28 元后，召募资金净额为东说念主民币 373，380，754.72 元。
上述召募资金已悉数到位，并由大华管帐师事务所（独特平素结伙）于 2022
年 3 月 22 日对本次刊行的资金到账情况进行了审验，出具了《上海阿拉丁生化
科技股份有限公司向不特定对象刊行可调度公司债券召募资金实收情况考证报
告》（大华验字【2022】000157 号）。
二、本次债券的主要条件
（一）本次刊行证券的种类
本次刊行证券的种类为可调度为公司 A 股股票的可调度公司债券。该等可
调度公司债券及将来调度的 A 股股票将在上海证券交游所科创板上市。
（二）刊行鸿沟
本次拟刊行可转债总数为东说念主民币 38，740 万元（含 38，740 万元），刊行数目
（三）票面金额和刊行价钱
本次刊行的可调度公司债券按面值刊行，每张面值为东说念主民币 100.00 元。
（四）债券期限
本次刊行的可调度公司债券的期限为自觉行之日起六年，即自 2022 年 3 月
（五）债券利率
本次刊行的可转债票面利率为第一年 0.4%、第二年 0.7%、第三年 1.2%、第
四年 1.8%、第五年 2.5%、第六年 3.0%。
（六）还本付息的期限和样貌
本次刊行的可调度公司债券接管每年付息一次的付息样貌，到期了债本金并
支付终末一年利息。
年利息指可调度公司债券捏有东说念主按捏有的可调度公司债券票面总金额自可
调度公司债券刊行首日起每满一年可享受确当期利息。
年利息的筹画公式为：I=B×i
I：指年利息额；
B：指本次刊行的可调度公司债券捏有东说念主在计息年度（以下简称“往常”或
“每年”）付息债权登记日捏有的可调度公司债券票面总金额；
i：指可调度公司债券确往常票面利率。
①本次刊行的可调度公司债券接管每年付息一次的付息样貌，计息肇始日为
可调度公司债券刊行首日。
②付息日：每年的付息日为本次刊行的可调度公司债券刊行首日起每满一年
确当日。如该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一个交游日，顺缓期间不另
付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
③付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交游日，公
司将在每年付息日之后的五个交游日内支付往常利息。在付息债权登记日前（包
括付息债权登记日）肯求调度成公司股票的可调度公司债券，公司不再向其捏有
东说念主支付本计息年度及以后计息年度的利息。
④可调度公司债券捏有东说念主所取得利息收入的应付税项由捏有东说念主承担。
（七）转股期限
本次刊行的可调度公司债券转股期自可调度公司债券刊行杀青之日（2022
年 3 月 21 日，T+4 日）起满六个月后的第一个交游日（2022 年 9 月 21 日）起
至可调度公司债券到期日（2028 年 3 月 14 日）止（如遇法定节沐日或休息日延
至自后的第 1 个职责日；顺缓期间付息款项不另计息）。
（八）转股价钱的笃定过甚休养
本次刊行的可调度公司债券的运转转股价钱为 63.72 元/股，不低于召募证实
书公告日前二十个交游日公司股票交游均价（若在该二十个交游日内发生过因除
权、除息引起股价休养的情形，则对休养前交游日的交游价按进程相应除权、除
息休养后的价钱筹画）和前一个交游日公司股票交游均价。
前二十个交游日公司股票交游均价=前二十个交游日公司股票交游总数/该
二十个交游日公司股票交游总量；前一个交游日公司股票交游均价=前一个交游
日公司股票交游总数/该日公司股票交游总量。
在本次刊行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股或配股、
派送现款股利等情况（不包括因本次刊行的可调度公司债券转股而加多的股本）
使公司股份发生变化时，将按下述公式进行转股价钱的休养（保留一丝点后两位，
终末一位四舍五入）：
派送股票股利或转增股本：P1=P0/（1+n）；
增发新股或配股：P1=（P0+A×k）/（1+k）；
上述两项同期进行：P1=（P0+A×k）/（1+n+k）；
派送现款股利：P1=P0－D；
上述三项同期进行：P1＝（P0－D+A×k）/（1+n+k）
其中：P0 为休养前转股价，n 为派送股票股利或转增股本率，k 为增发新股
或配股率，A 为增发新股价或配股价，D 为每股派送现款股利，P1 为休养后转股
价。
当公司出现上述股份和/或推动权益变化情况时，将挨次进行转股价钱休养，
并在上海证券交游所网站（http://www.sse.com.cn）或中国证监会指定的其他上
市公司信息裸露媒体上刊登董事会决议公告，并于公告中载明转股价钱休养日、
休养主见及暂停转股期间（如需）；当转股价钱休养日为本次刊行的可调度公司
债券捏有东说念主转股肯求日或之后，调度股份登记日之前，则该捏有东说念主的转股肯求按
公司休养后的转股价钱实行。
当公司可能发生股份回购、吞并、分立或任何其他情形使公司股份类别、数
量和/或推动权益发生变化从而可能影响本次刊行的可调度公司债券捏有东说念主的债
权益益或转股养殖权益时，公司将视具体情况按照公正、公正、公允的原则以及
充分保护本次刊行的可调度公司债券捏有东说念主权益的原则休养转股价钱。推敲转股
价钱休养内容及操作主见将依据其时国度推敲法律划定、证券监管部门和上海证
券交游所的推敲章程来制订。
（九）转股价钱向下修正条件
在本次刊行的可调度公司债券存续期间，当公司股票在职意贯串三十个交游
日中至少有十五个交游日的收盘价低于当期转股价钱的 85%时，公司董事会有权
建议转股价钱向下修正决策并提交公司推动大会表决。若在前述三十个交游日内
发生过转股价钱休养的情形，则在转股价钱休养日前的交游日按休养前的转股价
格和收盘价筹画，在转股价钱休养日及之后的交游日按休养后的转股价钱和收盘
价筹画。
上述决策须经出席会议的推动所捏表决权的三分之二以上通过方可实施。股
东大会进行表决时，捏有本次刊行的可调度公司债券的推动应当侧目。修正后的
转股价钱应不低于本次推动大会召开日前二十个交游日公司股票交游均价和前
一个交游日公司股票交游均价。
如公司决定向下修正转股价钱时，公司将在上海证券交游所网站
（http://www.sse.com.cn）或中国证监会指定的其他信息裸露媒体上刊登推敲公
告，公告修正幅度、股权登记日和暂停转股期间（如需）等推敲信息。从股权登
记日后的第一个交游日（即转股价钱修正日），动手还原转股肯求并实行修正后
的转股价钱。若转股价钱修正日为转股肯求日或之后，且为调度股份登记日之前，
该类转股肯求应按修正后的转股价钱实行。
（十）转股股数笃定样貌以及转股时不及一股金额的处理主见
债券捏有东说念主在转股期内肯求转股时，转股数目的筹画样貌为 Q=V/P，并以
去尾法取一股的整数倍。其中：Q：指可调度公司债券的转股数目；V：指可转
换公司债券捏有东说念主肯求转股的可调度公司债券票面总金额；P：指肯求转股当日
灵验的转股价钱。
可调度公司债券捏有东说念主肯求调度成的股份须为整数股。转股时不及调度 1
股的可调度公司债券部分，公司将按照中国证监会、上海证券交游所等部门的有
关章程，在转股日后的五个交游日内以现款兑付该部分可调度公司债券的票面金
额以及该余额对应确当期应计利息。
（十一）赎回条件
在本次刊行的可调度公司债券期满后五个交游日内，公司将按债券面值的
转股期内，当下述两种情形的大肆一种出当前，公司有权决定按照债券面值
加当期应计利息的价钱赎回悉数或部分未转股的可调度公司债券：
①在转股期内，要是公司股票在贯串三十个交游日中至少十五个交游日的收
盘价钱不低于当期转股价钱的 130%（含 130%）；
②当本次刊行的可调度公司债券未转股余额不及 3，000 万元时。
当期应计利息的筹画公式为：IA=B×i×t/365
IA：指当期应计利息；
B：指本次刊行的可调度公司债券捏有东说念主捏有的可调度公司债券票面总金
额；
i：指可调度公司债券往常票面利率；
t：指计息天数，即从上一个计息日起至本计息年度赎回日止的本色日期天
数（算头不算尾）。
若在前述三十个交游日内发生过转股价钱休养的情形，则在休养前的交游日
按休养前的转股价钱和收盘价筹画，休养后的交游日按休养后的转股价钱和收盘
价筹画。
（十二）回售条件
在本次刊行的可调度公司债券终末两个计息年度，要是公司股票在职何贯串
三十个交游日的收盘价低于当期转股价的 70%时，可调度公司债券捏有东说念主有权将
其捏有的悉数或部分可调度公司债券按面值加上圈套期应计利息的价钱回售给公
司。
若在上述交游日内发生过转股价钱因发生派送股票股利、转增股本、增发新
股（不包括因本次刊行的可调度公司债券转股而加多的股本）、配股以及派发现
金股利等情况而休养的情形，则在休养前的交游日按休养前的转股价钱和收盘价
格筹画，在休养后的交游日按休养后的转股价钱和收盘价钱筹画。要是出现转股
价钱向下修正的情况，则上述“贯串三十个交游日”须从转股价钱休养之后的第
一个交游日起重新筹画。
终末两个计息年度，可调度公司债券捏有东说念主在每年回售条件初次得志后可按
上述商定条件哄骗回售权一次，若在初次得志回售条件而可调度公司债券捏有东说念主
未在公司届时公告的回售文牍期内文牍并实施回售的，该计息年度不成再哄骗回
售权，可调度公司债券捏有东说念主不成屡次哄骗部分回售权。
若公司本次刊行的可调度公司债券召募资金投资神色标实施情况与公司在
召募证实书中的承诺情况比拟出现要紧变化，且该变化被中国证监会或上海证券
交游所认定为编削召募资金用途的，可调度公司债券捏有东说念主享有一次回售的权
利。可调度公司债券捏有东说念主有权将其捏有的可调度公司债券悉数或部分按债券面
值加上圈套期应计利息价钱回售给公司。捏有东说念主在附加回售条件得志后，不错在公
司公告后的附加回售文牍期内进行回售，该次附加回售文牍期内伪善施回售的，
不应再哄骗附加回售权。
（十三）本次刊行的可调度公司债券资信评级情况
公司聘任中证鹏元为本次刊行的可调度公司债券进行了信用评级，凭证中证
鹏元出具的《上海阿拉丁生化科技股份有限公司 2021 年向不特定对象刊行可转
换公司债券信用评级论说》（中鹏信评【2021】第 Z【1370】号），公司主体信
用品级为 A+，评级瞻望为解析，本次刊行的可转债信用品级为 A+。
三、本次债券要紧事项具体情况
（一）本次休养前的转股价钱情况
“阿拉转债”运转转股价为 63.72 元/股。
凭证推敲章程及《上海阿拉丁生化科技股份有限公司向不特定对象刊行可转
换公司债券召募证实书》的商定（以下简称“《召募证实书》”），公司本次发
行的“阿拉转债”自 2022 年 9 月 21 日起可调度为公司股份，公司可转债的运转
转股价钱为东说念主民币 63.72 元/股。
因公司实施 2021 年度权益分配决策，自 2021 年 5 月 26 日起转股价钱休养
为 45.23 元/股，具体内容详见公司于 2022 年 5 月 20 日在上交所网站裸露的《上
海阿拉丁生化科技股份有限公司对于 2021 年年度权益分配休养可转债转股价钱
的公告》（公告编号：2022-037）。
因触发召募证实书中章程的向下修正转股价钱条件，公司分离于 2022 年 12
月 1 日、2022 年 12 月 19 日召开第四届董事会第四次会议和 2022 年第四次临时
推动大会，审议通过了《对于向下修正“阿拉转债”转股价钱的议案》，并于
可转债转股价钱的议案》，自 2022 年 12 月 21 日起，“阿拉转债”转股价钱由
证券交游所网站裸露的《上海阿拉丁生化科技股份有限公司对于向下修正“阿拉
转债”转股价钱的公告》（公告编号：2022-090）。
公司于 2023 年 6 月 15 日收到中国证券登记结算有限株连公司上海分公司出
具的《证券变更登记讲解》，公司完成了 2021 年杀青性股票激发缠绵初次授予
部分第一个包摄期的股份登记职责，新增股份 20.6484 万股，本次股权激发包摄
登记使公司总股本由 141，313，907 股变更为 141，520，391 股。公司于 2023 年 6 月
拉转债”转股价钱休养的议案》，“阿拉转债”转股价钱由 39.88 元/股休养为
司于 2023 年 6 月 19 日在上海证券交游所网站裸露的《上海阿拉丁生化科技股份
有限公司对于可调度公司债券“阿拉转债”转股价钱休养的公告》（公告编号：
因公司实施 2022 年度权益分配决策，自 2023 年 7 月 7 日起转股价钱休养为
阿拉丁生化科技股份有限公司对于 2022 年年度权益分配休养可转债转股价钱的
公告》（公告编号：2023-026）。
因公司实施 2023 年度权益分配决策，自 2024 年 5 月 21 日起转股价钱休养
为 19.99 元/股，具体内容详见公司于 2024 年 5 月 14 日在上交所网站裸露的《上
海阿拉丁生化科技股份有限公司对于 2023 年年度权益分配休养可转债转股价钱
的公告》（公告编号：2024-027）。
因公司实施 2024 年前三季度权益分配决策，自 2025 年 2 月 26 日起转股价
派头整为 19.89 元/股，具体内容详见公司于 2025 年 2 月 20 日在上交所网站裸露
的《上海阿拉丁生化科技股份有限公司对于 2024 年前三季度权益分配时休养“阿
拉转债”转股价钱的公告》（公告编号：2025-011）。
（二）本次转股价钱休养情况
凭证《召募证实书》的推敲条件章程：“在本次刊行的可调度公司债券存续
期间，当公司股票在职意贯串三十个交游日中至少有十五个交游日的收盘价低于
当期转股价钱的 85%时，公司董事会有权建议转股价钱向下修正决策并提交公司
推动大会表决。若在前述三十个交游日内发生过转股价钱休养的情形，则在转股
价钱休养日前的交游日按休养前的转股价钱和收盘价筹画，在转股价钱休养日及
之后的交游日按休养后的转股价钱和收盘价筹画。上述决策须经出席会议的推动
所捏表决权的三分之二以上通过方可实施。推动大会进行表决时，捏有本次刊行
的可调度公司债券的推动应当侧目。修正后的转股价钱应不低于本次推动大会召
开日前二十个交游日公司股票交游均价和前一个交游日公司股票交游均价。”
如公司决定向下修正转股价钱时，公司将在上海证券交游所网站或中国证监
会指定的其他信息裸露媒体上刊登推敲公告，公告修正幅度、股权登记日和暂停
转股期间（如需）等推敲信息。从股权登记日后的第一个交游日（即转股价钱修
正日），动手还原转股肯求并实行修正后的转股价钱。若转股价钱修正日为转股
肯求日或之后，且为调度股份登记日之前，该类转股肯求应按修正后的转股价钱
实行。
有十五个交游日的收盘价低于“阿拉转债”当期转股价钱的 85%（2025 年 2 月
年 2 月 26 日至 2025 年 3 月 6 日，当期转股价钱的 85%为 19.89×85%=16.91 元/
股。），得志《召募证实书》中章程的转股价钱向下修正的条件。
（三）本次转股价钱休养审议智商
为复古公司永久郑重发展，优化公司成本结构，珍贵投资者权益。公司于
正“阿拉转债”转股价钱的议案》，提议向下修正“阿拉转债”的转股价钱，并
提交推动大会审议。
式审议通过了《对于向下修正“阿拉转债”转股价钱的议案》，同期授权董事会
凭证《召募证实书》中推敲条件办理本次向下修正转股价钱推敲事宜，包括但不
限于笃定本次修正后的转股价钱、奏效日期以过甚他必要事项，并全权办理推敲
手续，授权灵验期自推动大会审议通过之日起至修正推敲职责完成之日止。
于笃定向下修正“阿拉转债”转股价钱的议案》，快活将“阿拉转债”转股价钱
由 19.89 元/股向下修正为 16.17 元/股。
（四）转股价钱修正效用
凭证公司《召募证实书》，本次向下修正后的“阿拉转债”转股价钱应不低
于推动大会召开日前二十个交游日公司股票交游均价和前一个交游日公司股票
交游均价。公司 2025 年第二次临时推动大会召开日前二十个交游日（2025 年 2
月 24 日至 2025 年 3 月 21 日）公司股票交游均价为 15.57 元/股，召开日前一个
交游日（2025 年 3 月 21 日）公司股票交游均价为 14.99 元/股。故本次修正后的
“阿拉转债”转股价钱应不低于 15.57 元/股。凭证公司《召募证实书》的推敲条
款及公司 2025 年第二次临时推动大会授权，详细研讨上述价钱及公司本色情况，
公司董事会决定将“阿拉转债”转股价钱由 19.89 元/股向下修正为 16.17 元/股。
“阿拉转债”于 2025 年 3 月 25 日罢手转股，2025 年 3 月 26 日起还原转股。本
次修正后的“阿拉转债”转股价钱自 2025 年 3 月 26 日起奏效。
四、影响分析和粗犷步调
公司可调度公司债券转股价钱休养安妥《召募证实书》的推敲商定，未对公
司日常谋划及偿债才气产生不利影响。
西部证券后续将密切关心公司对本次可转债的本息偿付情况以过甚他对债
券捏有东说念主利益有要紧影响的事项，并将严格按照《公司债券受托处罚东说念主执业行径
准则》《受托处罚公约》等章程和商定推行债券受托处罚东说念主职责。
特此提请投资者关心推敲风险，请投资者对推敲事宜作念出平定判断。
上一篇：韩国伦理电影网站 债市收盘|或受好意思国关税战略扰动，中国10年期国债收益率上行2.15BP
下一篇：ai 萝莉 结对共建！校企共谋学友经济新阶梯
